Maîtrisez l'Art de l'Évaluation Financière
Développez vos compétences en techniques d'évaluation avec notre programme de formation avancée, conçu par des experts financiers reconnus pour transformer votre approche analytique.
Découvrir le Programme
Méthodes d'Évaluation Essentielles
Comparez les principales approches d'évaluation et découvrez comment chaque méthode s'adapte à différents contextes d'analyse financière. Notre formation couvre l'ensemble de ces techniques avec des cas pratiques réels.
Évaluation par les Flux de Trésorerie
La méthode DCF reste l'approche de référence pour évaluer la valeur intrinsèque d'une entreprise. Elle nécessite une compréhension approfondie des projections financières et du coût du capital.
- Modélisation des cash-flows futurs
- Calcul du coût moyen pondéré du capital
- Analyse de sensibilité et scénarios
- Valeur terminale et taux de croissance
Évaluation par Comparables
L'approche par multiples permet une évaluation rapide basée sur des sociétés similaires. Cette méthode requiert une sélection rigoureuse des comparables et une compréhension des multiples sectoriels.
- Sélection des sociétés comparables
- Calcul des multiples P/E, EV/EBITDA
- Ajustements pour les différences
- Analyse des tendances sectorielles
Évaluation par l'Actif Net
Cette approche patrimoniale convient particulièrement aux entreprises détenant des actifs tangibles significatifs. Elle nécessite une expertise en évaluation d'actifs et une compréhension des normes comptables.
- Réévaluation des actifs immobiliers
- Évaluation des stocks et créances
- Traitement des actifs incorporels
- Ajustements pour les passifs cachés
Évaluation par les Options Réelles
Approche sophistiquée qui capture la valeur de la flexibilité managériale et des opportunités de croissance. Particulièrement utile pour les entreprises technologiques et les projets d'investissement.
- Modélisation de la volatilité
- Options d'expansion et d'abandon
- Arbres de décision complexes
- Valuation des brevets et R&D
Votre Parcours de Développement
Suivez une progression structurée qui vous mènera de l'apprentissage des concepts fondamentaux à la maîtrise des techniques avancées d'évaluation financière.
Acquérez les bases théoriques solides en finance d'entreprise, comptabilité analytique et mathématiques financières. Cette foundation vous permettra d'aborder sereinement les concepts plus avancés.
Maîtrisez les méthodes d'évaluation classiques avec des exercices pratiques sur des cas d'entreprises réelles. Apprenez à construire des modèles robustes et à interpréter les résultats.
Explorez les techniques avancées selon votre secteur d'activité : private equity, fusions-acquisitions, évaluation d'actifs incorporels, ou valorisation de start-ups technologiques.
Développez votre expertise avec des projets complexes, des simulations de deals réels et l'apprentissage des subtilités sectorielles qui font la différence en situation professionnelle.
Questions Fréquentes
Nos experts répondent aux interrogations les plus courantes concernant l'apprentissage des techniques d'évaluation financière et leur application pratique.
Quelle méthode d'évaluation choisir selon le secteur ?
Le choix dépend des caractéristiques sectorielles : les DCF conviennent aux entreprises matures avec des flux prévisibles, les multiples aux secteurs standardisés, et l'actif net aux holdings ou sociétés immobilières.
Comment traiter la volatilité des marchés dans l'évaluation ?
Intégrez plusieurs scénarios, utilisez des analyses de sensibilité étendues et considérez les options réelles pour capturer la valeur de la flexibilité managériale en période d'incertitude.
Quels sont les pièges courants en évaluation ?
Attention aux biais de confirmation, aux projections trop optimistes, aux multiples mal ajustés et aux coûts du capital sous-estimés. La triangulation des méthodes reste essentielle.
Comment évaluer les entreprises en forte croissance ?
Combinez DCF avec des multiples de revenus, utilisez des comparables de croissance et intégrez la valeur des options de développement. Les modèles à deux étapes sont souvent appropriés.
Nos Experts Formateurs
Apprenez auprès de professionnels reconnus qui combinent expertise académique et expérience pratique en évaluation financière dans des contextes variés.
Marie Dubois
Directrice Financière Senior
15 ans d'expérience en M&A et évaluation d'entreprises. Spécialiste des secteurs technologiques et de la valorisation des actifs incorporels. Ancienne associée chez une Big Four.
Sophie Martin
Analyste Financière Experte
Docteure en finance et praticienne en évaluation immobilière et industrielle. Experte en modélisation financière complexe et analyse des risques sectoriels.
Méthodologie d'Apprentissage
Notre approche pédagogique combine théorie rigoureuse et pratique intensive pour vous donner les compétences immédiatement applicables en contexte professionnel.
Cas Pratiques Réels
Travaillez sur des dossiers d'évaluation authentiques tirés de transactions récentes, avec accès aux données financières et aux contextes sectoriels spécifiques.
Outils Professionnels
Maîtrisez les logiciels de référence utilisés par les professionnels : Excel avancé, Bloomberg, modèles propriétaires et bases de données sectorielles.
Suivi Personnalisé
Bénéficiez d'un accompagnement individualisé avec des sessions de révision, des corrections détaillées et des conseils adaptés à votre progression.